“末日博士”努里尔·鲁比尼因经常唱衰美国经济而闻名，曾以预测2008年全球金融危机而名动一时。他时刻保持安而不忘危的思想，其实对经济和社会各个领域都是一个宝贵的借鉴，比如2021、2022年红透半边天的光伏行业。
当前的光伏行业对比过去的高景气度，可以说是胜地不常,盛筵难再，至少短期内难以扭转下降周期的颓势。停产、价格跳水、项目延期、大裁员，引发悲观情绪笼罩的光伏行业正经历着冰与火的洗礼。
不得不得承认，从头部厂商到二、三线厂商已经感受到产能严重过剩，史上最强内卷引发行业大洗牌带来的寒意。面对势不可挡的行业调整周期，无论是一线厂商，还是二、三线厂商，它们当下能做的就是开源节流，争取熬过这个极冷的冬天。
现在的市场环境，很不乐观。开工率下降、硅料厂停产、硅片项目延期投产，硅片价格跳水，行业“老大哥”清减应届生，接踵而来的利空消息传来一个共同的信号是：光伏行业开始变天了！
12月19日，内蒙某多晶硅企业发布红头文件称，受技改计划影响，公司将在12月20日全面停产，具体复工时期待定。这是年终岁尾之际，行业内首现硅料厂停产消息，虽然只影响900吨产能，但对市场的带来的心理冲击难以用数字衡量。
在硅料厂停产前，业内还传出光伏组件厂开工率下降的消息，称工厂开工率已由70%-80%下降到了50%-60%。这一方面说明了产能严重过剩真实存在，一方面反映了价格跌到成本线，相关厂商宁愿选择躺平。
由于市场形势发生了变化，投产项目延期的情形正在增多。继大全能源将原定年底投资的内蒙古10万吨多晶硅项目推迟到2024上半年后，京运通宣布将原定年底投产的“乐山22GW高效单晶硅棒、切片项目”延期到2024年12月投产。相当于整个项目延期1年投产。
除了上述大全能源10万吨硅料，京运通22GW硅棒、硅片项目外，合盛硅业原定今年第三季度投产的20万吨多晶硅项目仍在试车，尚未发布投产信息。鉴于该项目投产时间一再后延，东部合盛原定2024年上半年投产的20万吨多晶硅项目能否如期投产也将打个大大的问话。董事长罗立国放言投放40万吨多晶硅产能，成为全球最大多晶硅厂商的梦想或将进一步搁浅。
形势更不容乐观的是，全产业链的降价趋势仍在延续。就在12月26日，隆基绿能大幅下调了硅片价格。“单晶硅片P型M10 150μm厚度”价格由3.10元/片下调至2.20元/片，与9月25日的上一次报价相比，降幅达到29%。
业内分析称，隆基绿能此次P型M10硅片150μm厚度2.2元/片的价格，已经达到厂商盈亏平衡点，会直接影响企业开工率。
从硅片价格降到成本线这个信号上不难发现，京运通将乐山22GW硅棒、硅片项目延期到2024年12月投产是有苦衷的，项目刚投产即面临亏损成了“京运通们”不能承受之重。
坦率地讲，京运通22GW项目延期很是出乎意料。从上游设备切入硅片环节，京运通在此环节经营多年，已建立了稳定的客户渠道，且其产能并不大，到2022年底硅片产能20GW，加上乐山22GW项目投产总产能才42GW+，乐山之外并无其他扩产项目。这样一家在硅片环节有稳固根基的企业都扛不住了，那些刚进场、两眼摸黑的新玩家又能扛多久？
京运通之后，是否还会“京运通”，是一个值得思考的话题。
八公山上，草木皆兵。自2023下半年光伏行业跌价跌到成本线以来，市场上一片风声鹤唳，对各种传言、小道消息极为敏感。11月末，武汉钧达一则员工放假通知流出，乃至TOPCon电池龙头钧达股份躺枪，被误读为钧达股份要裁员、卖项目。
针对网传“公司裁员”、“淮安二期项目卖给别人”等传闻，钧达股份不得不于11月27日在投资者互动平台予以澄清，称“未出现所述情况”。
传言从来都不是空穴来风。钧达股份确实没有裁员，可还是企业坐不住了，开始做提前量。
据凤凰网《风暴眼》文章称，光伏“老大哥”隆基绿能在裁员。网传隆基绿能要裁员1万人，其中应届生无补偿被“快速淘汰”。化名“季少康”的隆基实习生说，他从职级较高的同事处了解到，裁员人数可能比1万人还要多。
隆基绿能是光伏行业最赚钱的企业之一，2023年前三季度实现营收941亿元，归母116.94亿元,营收和净利规模在所有光伏上市公司中排名第二，账上还躺着500亿元左右的现金，以盈利能力强，多金而著称。
一家实力如此强大的龙头厂商传出大规模裁员，一方面传递出隆基绿能在“储粮过冬”的信号，另一方面暗示未来的市场环境极其不妙。
事实上，隆基绿能恰恰是产能过剩和行业洗牌的吹哨人。今年上海SENC光伏展上，隆基绿能总裁李振国率先指出，光伏行业已经出现严重的产能过剩现象，并预言未来将有超过半数的企业被淘汰出局。
现在来看，李振国对产能过剩的预判是精准的。同时，隆基绿能裁减应届生传言流出，表明这家行业龙头已经开始节衣缩食，提前应对这场行业大洗牌。
支持李振国产能过剩论调的行业大佬不在少数，阿特斯董事长瞿晓铧称光伏行业正遇“史上最强内卷进行时”，天合光能董事长高纪凡称，“明年龙头们的市场份额会起来，其他企业会被挤出市场。这是一个方向，大家做好准备。”
回过头来看，隆基绿能总裁李振国、董事长钟宝申，天合光能董事长高纪凡，晶科能源董事长李仙德，晶澳科技董事长靳保芳，通威集团董事局主席刘汉元，协鑫集团董事长朱共山，阳光电源董事长曹仁贤，阿特斯董事长瞿晓铧等光伏大佬对产能过剩的预判基本确认无误，光伏大洗牌势不可避。
安而不忘危，存而不忘亡。总体上讲，驰骋于商海，多一分忧患意识并没有坏处。现在，无论是第三方机构、媒体的分析评论，还是光伏大佬们的认知判断，喊了多次过剩、洗牌的“狼”已经来了，光伏行业即将迎来“末日危机”。
这场危机中，头部厂商可能具有更强的抗风险能力，隆基绿能账上躺着500亿元现金尚且压缩开支，二、三线厂商，十八线厂商面临的压力山大。（草根光伏）
原文标题 : 停产、裁员、项目延期，光伏“末日危机”已来？
